Türkiye piyasalarında dikkat çeken performanslara imza atan yatırım fonları, ivmesini yılın üçüncü çeyreğinde de devam ettirdi. Türkiye Sermaye Piyasaları Birliği (TSPB), portföy yönetim şirketleri 2021 yılı üçüncü çeyrek raporunu yayımladı. Rapora göre, yatırım fonları ve emeklilik fonları tüm performans değerlerinde kayda değer yükselişler yaşadı. Toplam fon büyüklüğü, katılımcı sayısı, yönetilen portföy adedi, portföy yönetim şirketlerinin toplam kaynak büyüklükleri, gelirleri ve hatta sektörde çalışan sayısı da dahil olmak üzere birçok kalemde artışlar söz konusu.
2020 yılı sonu itibarıyla 364,6 milyar lira olan portföy yönetim sektörü tarafından yönetilen portföy büyüklüğü, yüzde 32,4 artarak bu yıl eylül sonu itibarıyla 482,6 milyar liraya ulaştı. Toplam portföy büyüklüğü bir önceki yılın 3. çeyreğinde 351,2 milyar lira seviyesindeydi.
Portföy büyüklükleri içerisinde en dikkat çeken artış ise yatırım fonlarında yaşandı. Geçen yılın aynı döneminde 153 milyar lira olan yatırım fonları yüzde 55 büyüdü ve 235 milyar liranın üzerine çıktı. Yatırım fonu yöneten şirketler arasında toplam yönetilen yatırım fonlarının yüzde 59’unun İş, Yapı Kredi, Ak, Ziraat ve Azimut olmak üzere 5 şirket tarafından yönetilmesi de dikkat çeken bir başka detay olarak karşımıza çıkıyor.
Emeklilik fonlarındaki artış ise yüzde 20 düzeyinde kaldı ve 159,5 milyar liradan 191,4 milyar liraya tırmandı.
Yatırım fonu adedinde büyük artış: Yüzde 40
Yatırım fonlarında dikkat çeken bir diğer performans ise yönetilen portföy adedinde gerçekleşti. 2020 yılının ilk 9 ayında 4 bin 28 olan portföy adedi 5 bin 181’e çıktı. Yönetilen portföy adedinde artış yüzde 28,6 olurken bu yükselişe en büyük katkı yatırım fonlarından geldi. Geçen yılın üçüncü çeyreği itibariyle 644 adet, 2020 sonu itibariyle 663 olan yatırım fonu adedi; bu yılın 9. ayı itibariyle 900 oldu. Yatırım fonları adedinde son 1 yıldaki artış yaklaşık yüzde 40 oldu. Toplam yönetilen portföyler içinde adet bakımından yatırım fonlarının ağırlığı yüzde 15,9’dan yüzde 17,4’e çıktı.
Girişim sermaye fonlarının büyüklüğü 3,5 katına çıktı
Yatırım fonlarının performansı fon türlerine bazında ele alındığında ise girişim sermayesi yatırım fonlarındaki artış ön plana çıkıyor. Girişim sermayesi yatırım fonlarının toplam büyüklükleri 3,5 katına çıkarak 2,3 milyar liradan 8 milyar liraya ulaştı. Ayrıca serbest yatırım fonları ve gayrimenkul yatırım fonları da neredeyse 2 katına çıktı. Geçen yılın üçüncü çeyreğinde 7,5 milyar lira olan gayrimenkul yatırım fonları bu yılın 3 çeyreğinde 12,2 milyar liraya; serbest yatırım fonları ise 34,4 milyar liradan 61,5 milyar liraya çıktı.
Net sermaye girişinde oran bazında para piyasası fonları; tutar bazında serbest fonlar yıldızlaştı
Yatırım fonları kategorilerine göre, tutar bazında en fazla net sermaye girişi ise serbest fonlarda oldu. Serbest fonlarda yılın başında 35,7 milyar lira olan portföy büyüklüğü sadece 3. çeyrekte 9 milyar lira; 9 ayda ise 19,6 milyar lira arttı. Böylece serbest fonlar, portföylerini sadece 9 ayda yüzde 71 artırdı. Benzer bir performansa imza atan para piyasası fonları da 26,6 milyar liradan 51,2 milyar liraya ulaştı. Para piyasası fonlarındaki 9 aylık artış oranı yüzde 92,4 oldu.
Gayrimenkul fonları da 8,2 milyar olan büyüklüğünü 3,8 milyar lira artırarak 11,2 milyar liraya taşıdı. Beş fon kategorisinde ise sermaye çıkışı yaşandı. Yılın 9 ayında fon sepeti fonlarından 876 milyon lira, değişken fonlardan 770 milyon lira, kıymetli madenler fonlarından 301 milyon lira, korumalı fonlardan 161 milyon lira, karma fonlardan ise 48 milyon liralık çıkış yaşandı.
Yatırım fonlarının eylül sonun itibariyle portföy içerik dağılımında en yüksek oran yüzde 23 ile özel sektör tahvillerinde. Bunu yüzde 15’e oran ile diğer enstrümanlar ve ters repo, yüzde 13 ile özel sektör eurobond varlıklar izledi. Hisse senetlerinin oranı ise yüzde 11 olarak gerçekleşti. Emeklilik fonlarında ise toplam portföyün yüzde 25’i DİBS, yüzde 21’i kıymetli madenler, yüzde 13 hisse senedi ve yüzde 13 kamu eurbond varlıklara park etmiş durumda.
Portföy yönetim şirketlerinin toplam aktifleri yüzde 65 arttı
Portföy yönetim şirketlerinin finansal verileri de yatırım fonları ve benzeri varlıklara artan ilgiyi doğrular nitelikte. 2021 yılının 9 ayında portföy yönetim şirketlerinin toplam kaynakları, geçen yılın aynı dönemine göre yüzde 64,8’lik artışla 2 milyar 360 milyon liraya çıktı. Yine aynı dönemde şirketlerin net karları 402,9 milyon liradan 736,2 milyon lira gibi dikkat çekici bir artışa imza attı.
